第一版：上交所解释权证涨跌幅算法
上海证券交易所日前发出通知，对权证交易价格涨跌幅限制计算方法作出说明。
通知称，根据上交所相关规定，权证交易实行价格涨跌幅限制涨跌幅按下列公式计算 “权证涨幅价格＝权证前一日收盘价格＋标的证券当日涨幅价格-标的证券前一日
收盘价×１25%×行权比例；权证跌幅价格＝权证前一日收盘价格-标的证券前一日收盘价-标的证券当日跌幅价格×１25%×行权比例。当计算结果小于等于零时权证跌幅价格为零。”
通知强调，在公式应用中有两点需要特别注意：第一，“标的证券当日涨幅价格”、“标的证券当日跌幅价格”是指标的证券的当日涨跌幅限制的最高、最低价；第二，在计算价格时，每一步计算结果，需先四舍五入至最小价格单位。
通知称，根据上交所相关规定，权证交易实行价格涨跌幅限制涨跌幅按下列公式计算 “权证涨幅价格＝权证前一日收盘价格＋标的证券当日涨幅价格-标的证券前一日
收盘价×１25%×行权比例；权证跌幅价格＝权证前一日收盘价格-标的证券前一日收盘价-标的证券当日跌幅价格×１25%×行权比例。当计算结果小于等于零时权证跌幅价格为零。”
通知强调，在公式应用中有两点需要特别注意：第一，“标的证券当日涨幅价格”、“标的证券当日跌幅价格”是指标的证券的当日涨跌幅限制的最高、最低价；第二，在计算价格时，每一步计算结果，需先四舍五入至最小价格单位。